巴黎期权的定价模型与数值方法研究 本书特色
本书主要是作者近年来在巴黎期权定价与数值计算方法领域的研究成果，以巴黎期权的定价模型为核心内容，系统研究了连续时间和离散时间框架下的各种巴黎期权的定价模型，并根据巴黎期权的不同类型给出不同的数值计算方法，并比较各种方法的优缺点与适用范围，在此基础上将巴黎期权定价模型运用于复杂可转换债券定价与高管期权合约设计与估计中，为巴黎期权的广泛应用打下坚实的基础。因此具有较好的理论意义和一定的实用价值。本书可以作为金融工程、财务管理、人力资源管理、投资学、金融数学专业相关课程的教学用书和金融、人力资源管理、投资、保险、风险管理等学科领域的参考书。
巴黎期权的定价模型与数值方法研究 内容简介
本书系统研究了连续时间和离散时间框架下的各种巴黎期权的定价模型，并根据巴黎期权的不同类型给出不同的数值方法，并比较各种方法的优缺点与适用范围。在此基础上将巴黎期权定价模型运用于复杂可转债定价与高管期权合约设计与估计中，为巴黎期权的广泛应用打下坚实基础。、
巴黎期权的定价模型与数值方法研究 目录
目录第1章导论1.1研究背景1.2研究意义第2章巴黎期权的概念和类型2.1障碍期权2.1.1障碍期权的定义2.1.2障碍期权的种类2.2巴黎期权的基本概念2.2.1巴黎期权的定义2.2.2巴黎期权的种类第3章概率方法——欧式巴黎期权3.1文献综述3.2巴黎期权的定价模型3.2.1符号假设与定义3.2.2向下敲入看涨巴黎期权(pdic)3.3数值方法比较3.3.1逆拉普拉斯变换3.3.2比较不同类型的巴黎期权3.4算例与对冲策略分析3.4.1巴黎期权属性分析3.4.2数值模拟与对冲策略分析3.5本章主要结论第4章pde及隐性差分方法——欧式巴黎期权4.1基本框架4.2障碍期权定价4.3连续向上敲出看涨巴黎期权4.3.1定义τ4.3.2推导pde4.3.3边界条件和终值条件4.3.4连续向上敲出看涨巴黎期权pde4.4累计向上敲出看涨巴黎期权pde4.4.1再谈τ4.4.2边界条件和终值条件4.4.3累计向上敲出看涨巴黎期权pde4.5差分格式研究4.5.1网格剖分4.5.2边界条件和终值条件4.5.3用隐性差分格式离散偏导数4.5.4用显性差分格式离散偏导数4.5.5隐性差分格式求解4.5.6差分的截断误差4.5.7差分格式的稳定性4.6数值计算4.6.1连续向上敲出看涨巴黎期权的差分方程4.6.2连续向上敲出看涨巴黎期权的算例4.6.3累计向上敲出看涨巴黎期权差分方程和算例4.6.4连续型巴黎期权和累计型巴黎期权的对比4.7隐性差分的优势4.7.1稳定性4.7.2收敛速度4.8本章主要结论第5章巴黎期权——标准和多层蒙特卡罗方法5.1风险中性原理5.2标准蒙特卡罗方法5.2.1基础知识5.2.2蒙特卡罗方法的效率5.2.3蒙特卡罗方法的步骤和优点5.3标准蒙特卡罗方法——欧式期权和巴黎期权5.3.1欧式期权5.3.2连续型巴黎期权5.3.3累计型巴黎期权5.3.4移动窗口巴黎期权5.4多层蒙特卡罗方法5.4.1基本原理5.4.2偏差估计和理查德森插值法5.4.3多层蒙特卡罗方法具体实现步骤5.5用多层蒙特卡罗方法为欧式期权、障碍期权和巴黎期权定价5.5.1欧式期权5.5.2障碍期权5.5.3巴黎期权5.6多层蒙特卡罗方法的优势5.7本章主要结论第6章停时模拟方法——移动窗口巴黎期权6.1文献综述6.2移动窗口巴黎期权定价6.2.1理论基础与基本假设6.2.2基于停时模拟的蒙特卡罗算法6.3算例与结果分析6.4本章主要结论第7章美式巴黎期权及其应用——高管期权7.1导论7.1.1研究目的及意义7.1.2文献综述7.2高管期权激励机制理论7.2.1企业激励机制概述7.2.2基本概念——高管期权7.2.3凸性激励特性7.3我国高管期权激励机制的发展状况7.3.1我国高管期权激励机制发展情况7.3.2我国高管期权合约安排概况7.3.3我国高管期权激励机制存在的缺陷7.3.4高管期权合约设计与优化思路7.4美式巴黎期权定价——*小二乘蒙特卡罗方法7.4.1基本原理7.4.2算法实现7.4.3收敛性7.4.4数值分析7.5关于我国高管期权激励机制发展的建议7.5.1期权合约设计方面7.5.2外部环境改善方面参考文献
巴黎期权的定价模型与数值方法研究 作者简介
宋斌，经济学博士，副教授（硕士生导师），毕业于中央财经大学，师从王巾英教授。电子邮箱：selviasong@163.com。目前在中央财经大学管理科学与工程学院投资系任教，并担任系主任。主要研究领域为：衍生品定价及其数值计算、倒向随机微分方程在金融中的应用、利率期限结构建模、市场微观结构与订单动态研究、量化投资与高频交易策略开发。2005年——2006年美国史蒂文斯理工学院（Stevens Institute of Technology）技术管理学院访问学者。完成国家级及省部级教材三本，在《中国科学》、《系统工程理论与实践》、《系统工程学报》、《系统管理学报》、《系统科学与数学》、《系统工程》等国内外期刊上发表论文十几篇。主持及参与国家自科、教育部及北京市哲学社会科学等基金项目。郭冬梅，金融数学博士，中科院博士后，副教授（硕士生导师），毕业于山东大学，师从陈增敬教授、汪寿阳研究员。电子信箱guodongmeicufe@163.com。目前在中央财经大学经济学院任教，担任数理经济系主任。 研究领域为资产定价、碳金融、 行为金融。在《中国科学》、《系统工程理论与实践》、《系统工程学报》等国内外期刊上发表论文十几篇。出版著作两部。主持国家自科、中国科学院博士后基金、北京市哲学社会科学等基金项目。获得 2013 Green Group Award of Computational Finance and Business Intelligence 奖项。张冰洁, 张冰洁先后在中央财经大学电子商务、投资学方向取得学士、硕士学位。目前在北京航空航天大学经济管理学院在读博士。在硕士及博士期间从事期权定价及环境经济学实证方面研究。在《系统工程理论与实践》、《系统工程学报》、《系统管理学报》发表论文。
